카카오페이, 대표 연임 후 ‘AI 금융 에이전트’ 승부수…AI 전환 가속 - 위키리크스한국

‘페이아이’ 통한 금융 에이전트 도약...단순 추천 넘어 이용자 의사결정 지원 핀테크 경쟁 구도 ‘데이터 실행력’으로 이동...기술 검증 및 신뢰 확보가 과제 카카오페이가 신원근 대표의 연임을 계기로 결제 중심 사업 구조에서 벗어나 인공지능(AI) 기반 금융 플랫폼으로의 전환에 속도를 내고 있다. 상장 이후 첫 연간 흑자를 바탕으로 재무적 기반을 확보한 가운데, 기존 결제 중심 모델에서 벗어나 이용자의 금융 의사결정에까지 개입하는 ‘에이전틱 AI(Agentic AI)’ 경쟁에 뛰어들겠다는 구상이다. 시장에서는 이를 단순한 전략 연장이 아닌 사업 구조 전환의 신호로 해석하는 시각도 나온다. 1일 업계에 따르면 카카오페이는 지난해 연간 영업이익 504억 원을 기록하며 2021년 상장 이후 처음으로 연간 흑자를 달성했다. 이는 비용 효율화 단계를 넘어 신규 성장 투자에 나설 수 있는 재무적 기반을 확보했다는 점에서 의미가 있다는 평가가. 또 지난달 정기 주주총회에서 신원근 대표 연임이 확정되면서 수익성 개선과 전략 실행을 동시에 이어갈 수 있는 체제도 갖췄다. 업계에서는 이번 연임을 두고 기존 사업 기반을 유지하면서도 AI 중심으로 무게 중심을 옮기려는 ‘안정 속 확장’ 전략의 연장선으로 보고 있다. 이 같은 변화는 단순한 서비스 고도화를 넘어 경쟁 구도 전환과 맞물려 있다는 점에서 주목된다. 핀테크 업계에서는 결제와 송금을 중심으로 한 기존 경쟁 구도가 한계에 다다르면서, 향후 경쟁의 축이 ‘이용자 데이터 기반 금융 의사결정’ 영역으로 이동하고 있다는 분석이 나온다. 단순 결제 편의성이나 트래픽 확보를 넘어 누가 더 정교하게 데이터를 해석하고 실제 금융 행동을 변화시키는지를 두고 경쟁하는 단계로 진입하고 있다는 것이다. 카카오페이가 AI에 집중하는 배경에도 이러한 구조적 한계 인식이 깔려 있다. 결제·송금 중심의 사업은 거래액이 늘어도 수수료율이 낮아 수익성 개선 폭이 제한적이고, 경기 둔화 시 소비 위축의 영향을 직접적으로 받는다. 이에 따라 데이터를 기반으로 대출·투자·보험 등 금융 서비스로 이용자를 확장하는 구조 전환이 불가피하다는 판단이 작용한 것으로 보인다. 생성형 AI 서비스 ‘페이아이(Pay-i)’는 이러한 전략의 접점으로 제시되고 있다. 현재 페이아이는 결제 데이터와 마이데이터를 분석해 최적의 결제 수단을 추천하거나 건강검진 데이터 기반 보험 상담을 제공하는 수준이다. 아직은 ‘추천 서비스’ 성격이 강하다. 회사가 제시하는 ‘AI 금융 에이전트’, 즉 이용자를 대신해 금융 의사결정을 수행하는 단계까지는 기술적·제도적 측면에서 추가적인 검증과 시간이 필요하다는 평가가 나온다. 서비스 로드맵과 현재 구현 수준 사이의 간극을 어떻게 좁혀나가느냐가 단기 과제로 꼽힌다. 경쟁 환경도 녹록지 않다. 토스는 생활 금융 전반에 AI를 접목하며 이용자 기반을 확대하고 있고, 네이버페이는 커머스 데이터를 기반으로 소비 패턴 분석 역량을 강화하고 있다. 카카오페이가 보유한 마이데이터 이용자 2,000만 명 규모는 의미 있는 자산으로 평가되지만, 금융권에서는 데이터 규모보다 이를 실제 서비스로 구현하는 역량이 경쟁력을 좌우할 것이라는 시각도 제기된다. 카카오페이는 AI 기반 서비스 전환과 함께 사용자경험(UX) 개선과 데이터 활용 고도화를 병행하며 경쟁력을 강화한다는 방침이다. 카카오페이 관계자는 “복잡한 금융 정보를 AI를 통해 누구나 쉽고 편리하게 활용할 수 있도록 하는 것이 핵심”이라며 “페이아이를 금융 전반으로 확대해 일상과 밀접하게 연결된 AI 기반 서비스를 구축해 나가겠다”고 말했다. 결제 부문에서는 경기 둔화에 대응해 항공권·임대료·장기 보험료 등 소비 변동에 상대적으로 덜 민감한 영역으로 포트폴리오를 확대하고 있다. 대출은 정부의 가계부채 관리 기조 속에서 성장 여건이 제한적인 상황이다. 이에 따라 증권·보험·플랫폼 광고 등 비교적 마진이 높은 사업이 수익성에 미치는 영향이 커질 것으로 보인다. AI 전략의 성과가 가시화되기 전까지는 이들 사업이 실질적인 이익 방어 역할을 할 것이라는 분석도 나온다. 핀테크 업계에서는 카카오페이의 전략 전환을 긍정적으로 평가하면서도 실행 측면에서는 신중한 시각을 유지하고 있다. 한 업계 관계자는 “카카오페이가 보유한 생활 금융 데이터는 AI 서비스 고도화에 유리한 조건”이라면서도 “AI 기반 금융 서비스가 실제 수익으로 이어지기 위해서는 이용자 신뢰 확보가 선행돼야 한다”고 말했다. 또 다른 관계자는 “주요 사업자들이 모두 AI를 강화하고 있는 만큼 데이터 경쟁력만으로 차별화를 이루기는 쉽지 않을 것”이라며 “결국 이용자의 실제 금융 행동을 바꾸는 서비스가 승부를 가를 것”이라고 내다봤다. 규제 환경도 변수다. AI가 금융 추천을 넘어 실행 단계로 확장될 경우 책임 범위에 대한 논의가 불가피하고, 마이데이터 활용 역시 정책 변화에 영향을 받을 가능성이 있다. 서비스 정확도와 안정성에 대한 검증이 충분히 이뤄져야 이용자 행동 변화로 이어질 수 있다는 점도 과제로 지목된다. 흑자 전환 이후 카카오페이 앞에 놓인 과제는 명확하다. 결제에서 축적한 데이터를 AI 기반 금융 서비스로 연결해 수익 구조를 전환할 수 있을지 여부다. 방향성에는 공감대가 형성돼 있지만, 성과를 입증하는 속도와 실행력이 다음 단계의 성패를 가를 핵심 변수로 꼽힌다. [위키리크스한국=김태훈 기자] [email protected]